【收益波动率】我国股市收益波动率的实证分析

本文作者：梁广用；张亚男；成功正常投稿发表论文到《商场现代化》2012年13期,引用请注明来源400期刊网！
【摘要】：利用GARCH模型对上证综指日收益波动和周五到下周一收盘价收益的方差进行更深入地研究,并根据模型各参数的含义深入分析和分别计算两组数据收益率的方差,从而得出中国股票市场的结论,与国外市场的相关结论进行比较。
【论文正文预览】：一、研究的背景对于波动率产生的原因有不同的看法,有人认为:股票价格波动仅仅是由于股票的未来收益的新消息的税基到来的冲击而产生的。其他的学者们则认为波动主要由股票买卖本身产生。但是我们就由此产生这样的想法波动率在连续交易日和周末闭市之间的时候是否相同。Fama(1
【文章分类号】：F224;F832.51
【稿件关键词】：波动率GARCH模型ARCH模型
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【稿件标题】：【收益波动率】我国股市收益波动率的实证分析
【作者单位】：华侨大学经济与金融学院;
【发表期刊期数】：《商场现代化》2012年13期
【期刊简介】：《商场现代化》杂志由中国商业联合会主管、中商科学技术信息研究所主办。主要探讨国内外现代商业管理经验和介绍现代科技在商业营销管理中的应用，并且刊发精选的国内外现代商业流通领域理论研究成果与现代贸易经济理论的科研论文。其严格化，标准化及权威性在......更多商场现代化杂志社(http://www.400qikan.com/qk/945/)投稿信息
【版权所有人】：梁广用；张亚男；

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